Комментарии к торговой сессии на 17-30

Украинский фондовый рынок закрылся существенным обвалом фондовых индикаторов. Индекс UX снизился на 5,3% до 978,67 базисных пунктов, индекс ПФТС упал на 0,79% до 399,54 базисных пунктов; торговая активность была на среднем уровне. Инвесторы спешно выходили с рынка перед длительными выходными днями, в связи с празднованием Святой Троицы. Риски дальнейшего ухудшения ситуации в европейской периферии и замедления мировой экономики становятся все более явными, на фоне чего, «нервозность» на рынках возрастает.
На протяжении дня, европейские фондовые индикаторы углублялись в «красную зону». Терпение инвесторов иссякает на фоне негативных тенденций в мировой экономике и бездействии мировых лидеров. Сегодня с утра, первым ударом для рынков стали слабые данные по индексу деловой активности в производственном секторе Китая, который в предыдущем месяце упал до 50,4 пунктов с 53,3 пунктов месяцем ранее, что является годовым минимумом и свидетельствует о сохранении негативных тенденций в экономике КНР. Не оправдали ожидания инвесторов, также данные с рынка труда США: безработица выросла на 0,1% до 8,2%, а прирост новых рабочих мест вне с/х сектора составил 69 тыс., тогда как аналитики ожидали рост на 151 тыс. Не более оптимистичными оказались также макроэкономические данные с Европы, согласно которым, безработица в Европе остается на рекордно высоком уровне – 11%. Основной «вклад» в рост безработицы в регионе сделали страны периферийной еврозоны - в частности рост безработицы в Италии в прошедшем месяце составил 0,3% по сравнению с апрелем. Таким образом, ядром источника всех волнений для инвесторов остаются долговые проблемы Европы, о чем свидетельствует рекордная стоимость страховки рисков от дефолта Испании и Италии.
Украинские участники рынка решили не отставать от европейских и американских коллег и даже «перевыполнить план», устроив тотальные распродажи. На фоне отсутствия поддержки, со стороны крупных инвесторов, а также низкой ликвидности на биржах, медведи с легкостью преодолели рубеж в 1000 пунктов по индексу UX и продолжили распродажи.
Не смотря на потери предыдущих торговых сессий, украинские фондовые индикаторы уверенно тестировали многогодовые минимумы. «Голубые фишки» существенно снижались в цене. Наибольшее снижение зафиксировали акции металлургов, которые продолжают находиться под давлением падения цен на промышленные металлы. Капитализация Енакиевского МЗ снизилась на 6,1%, курс акций Алчевского МК упал на 6,34%, курс акций Азовстали снизился на 5,88%. Под давлением продавцов находились котировки акций коксохимов – бумаги Авдеевского КХЗ упали в цене на 6,39%, в менее ликвидном секторе бумаги Ясиновского КХЗ подешевели на 6,22%.
Падали акции банков, дополнительным стимулом для которых, стало сохранение рейтинговым агентством Moody’s «негативного» прогноза для банковской системы Украины. Акции Райффайзен банка Аваль упали на 3,65%, цена акций Укрсоцбанка снизились на 4,31%. Не смотря на безудержное падение предыдущих сессий, продолжал снижаться курс акций Центрэнерго (-6,1%) и Донбассэнерго (-3,8%).
Лучше рынка выглядели низколиквидные акции Днипроэнерго (+24,73%), Алчевского КХЗ (+44,8%) и Харцизского ТЗ (+1,46%).
Отечественный фондовый рынок продолжает обваливаться глубже, тестируя новые минимумы. Инвесторы панически настроены относительно ситуации в мировой экономике, которая не показывает признаков оздоровления. Слабая макроэкономическая статистика КНР и США, а также долговые проблемы Европы продолжают оказывать поддержку медведям, которые «утаптывали» рынок весь май, и продолжили это делать в первый день лета. В понедельник канцлер Германии А. Меркель встретится с президентом Евро Комиссии Ж.-М. Баррозу, в ходе которого чиновники обсудят текущие проблемы еврозоны, что будет подготовкой до встречи европейских лидеров 28 июня. Новости с этой встречи могут дать важные сигналы для инвесторов, которые могут поддержать рынки.
Во вторник из важной макростатистики и событий выделим: Решение по процентной ставке Резервного Банка Австралии, индекс деловой активности в секторе услуг Китая, индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг Италии, индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг Франции, индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг Германии, индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг ЕС, составной индекс менеджеров по снабжению ЕС, розничные продажи ЕС, заказы в обрабатывающей промышленности Германии, непроизводственный индекс Института управления поставками США.
Из важных событий на неделе выделим: в среду: прирост ВВП Австралии и ЕС, промышленное производство Германии, решение по процентной ставке ЕЦБ, производительность труда вне сельского хозяйства США, экономический обзор Федеральной резервной системы США; в четверг: Уровень безработицы Австралии, индекс опережающих и совпадающих индикаторов Японии, индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг Великобритании, решение по процентной ставке Банка Англии, первичные заявки на пособие по безработице США, потребительское кредитование США; в пятницу: прирост ВВП Японии, торговый баланс Германии и Франции, индекс цен производителей Великобритании, торговый баланс США, оптовые запасы США.

Аналитический департамент ИГ «ТАСК»
Алексей Климчук

Источник: ТАСК-ИНВЕСТ