MLK Foods Group збільшила чистий прибуток на 20% попри падіння виручки

Харчова 15.09.2026    12:14

MLK Foods Group (раніше – "Мілкіленд") у першому півріччі 2026 року отримало EUR0,78 млн консолідованого чистого прибутку, що на 20,2% більше порівняно із першим півріччям 2025 року, група ставить завдання забезпечити надходження грошових коштів шляхом залучення капіталу, зокрема через можливий продаж акцій, та отримати фінансову підтримку від акціонерів.

Як зазначається у звіті компанії на Варшавській фондовій біржі, в той же час її прибуток EBITDA впав у 3,9 рази – до EUR0,73 млн, операційний – у 4,2 рази, до EUR0,66 млн, а виручка скоротилася у 2,3 рази – до EUR7,23 млн.

"Зниження виручки на 56,8% у річному вимірі було зумовлене насамперед зменшенням обсягів у категорії "Інгредієнти та інше", яка залишається основною складовою виручки Групи (частка 97,0% у загальному обсязі виручки за звітний період)", – сказано у документі.

Згідно із ним, валова рентабельність знизилася до 17,1% з 23,6% у першому півріччі 2025 року, а на збільшення чистого прибутку цього року вплинув прибуток від курсових різниць у розмірі EUR0,13 млн проти збитку EUR1,7 млн торік.

Наголошується, що колишні російські дочірні компанії (АТ "Останкінський молочний комбінат", ТОВ "Останкінський молочний комбінат", ТОВ "Мілкіленд РУ", ТОВ "Новомосковський молочний комбінат", ТОВ "Рильський сировар", ТОВ "Останкінське") не входять до складу групи: контроль над ними було втрачено в лютому 2022 року, і, відповідно, їх було виключено з периметра консолідації. Відповідні інвестиції було повністю списано до нульового значення через створення резерву на суму приблизно EUR40,56 млн.

Тож першому півріччі 2026 року діяльність MLK Foods Group здійснювалася через українські виробничі та торговельні дочірні компанії, кіпрську торговельну компанію та польську дочірню компанію Milkiland EU sp. z o.o., але виручка була сформована майже виключно українськими дочірніми компаніями.

Станом на 30 червня 2026 року сукупні активи групи становили EUR102,7 млн порівняно із EUR117,1 млн роком раніше, загальні зобов’язання – EUR91,9 млн проти EUR108,8 млн, а власний капітал – EUR10,8 млн проти EUR8,3 млн.

У звітному періоді грошові потоки від інвестиційної чи фінансової діяльності були відсутні, а залишок грошових коштів зменшився з EUR3,66 млн на початок періоду до EUR3,17 млн станом на 30 червня, йдеться у звіті.

Згідно з ним, з вересня 2019 року польська Milkiland EU володіє лише 20% у виробничій компанії Ostrowia sp. z o.o., тоді як контроль над 80% часткою опосередковано здійснює компанія Crema Vita sp. z o.o., що перебуває за межами периметра консолідації. Зазначається, що структура власності цієї компанії була предметом судового спору, завершеного рішенням Апеляційного суду в Жешуві 17 лютого 2026 року.

"Польський... ...компонент не є операційною базою Групи, не генерує для неї операційних грошових потоків, а його балансова вартість піддається ризику суттєвого знецінення", – сказано у звіті.

Констатується, що українські операційні підприємства залишаються операційним ядром MLK Foods Group та продовжують генерувати майже весь її дохід.

Наголошується, що у другому півріччі 2026 року та у подальшому керівництво групи планує впровадити заходи, спрямовані на збереження ліквідності, захист активів та підтримання української операційної бази.

Також серед планів продовжувати переговори з поточним кредитором Y, Inc. Property B.V. за колишньою угодою про синдикований кредит та оформити в письмовій формі домовленість про ненарахування відсотків під час дії воєнного стану, а також завершити переговори щодо врегулювання заборгованості перед українським ОТП Банком. Борги перед ними складали на середину цього відповідно еквівалент EUR5,25 млн та EUR3,32 млн.

Згідно зі звітом, бенефіціаром як основного кредитора Y Inc. Irrevocable Trust, так і найбільшого акціонера MLK Foods Group нідерландської 1, Inc. Cooperatief U.A., який належить 62,90% акцій, є Анатолій Юркевич.

"Працювати над рефінансуванням, домовленостями про відстрочення платежів та угодами про тимчасове призупинення стягнення боргу (standstill agreements), а також отримати письмові підтвердження від внутрішньогрупових, пов’язаних та дружніх кредиторів про те, що вони не вимагатимуть негайного погашення заборгованості протягом періоду оцінки здатності Групи продовжувати діяльність на безперервній основі", – перераховано серед планів на друге півріччя.

Окрім планів докапіталізації ставиться також завдання підготувати прогноз руху грошових коштів на період щонайменше 12 місяців, що включає базовий та жорсткий (але ймовірний) стрес-сценарії, а також графік зобов’язань із розмежуванням зовнішнього боргу, внутрішньогрупових залишків та залишків із пов’язаними сторонами.

Щодо виробництва, то окрім підтримки його безперервності на українських молочних заводах планується також експортувати вершкове масло, сир й сухі молочні продукти до ЄС у межах угоди про вільну торгівлю та розширювати сировинну базу шляхом співпраці з комерційними молочними фермами, зважаючи на структурне скорочення обсягів виробництва в домогосподарствах.

Станом на 30 червня 2026 року чисельність персоналу групи становила 242 особи порівняно із 250 роком раніше. В українську операційну підгрупу входять ТОВ "Мілкіленд Н.В.", ТОВ "Мілкіленд-Україна", ТОВ "Молоко-Країна" та ТОВ "Сім’я".

Згідно із даними Варшавської фондової біржі, акції MKL Foods у понеділок подешевшали на 2,53% – до PLN1,462 за штуку, що відповідає капіталізації PLN45,69 млн (біля $12,2 млн за поточним курсом).

Теги:   молокопродукт прибуток виручка інвестиція MLK Foods Group Переглядів:   101