Premarket 08/05: высокая вероятность роста по причине отсутствия негативных новостей и высокой перепроданности украинского рынка

Дмитрий Макаренко, руководитель отдела поддержки клиентов интернет-трейдинга Dragon Capital

Итоги дня: UX -2,83% (1311,18)

07 мая Индекс UX закрылся на отметке 1311,18 п., снизившись за день на 2,83%. Объем торгов на фондовом рынке составил 34,7 млн. грн., из них на рынке заявок — 14,91 млн. грн., на рынке котировок — 0,15 млн. грн., а на рынке РЕПО — 18,4 млн. грн. Участники срочного рынка наторговали 84,1 млн. грн. Значение июньского фьючерса UX-06.12 составило 1302,90 п., понизившись за день на 3,80% (беквордация составила -8,28 п.).

В тройку лидеров по оборотам вошли акции Мотор Сичи (3,36 млн. грн.), Алчевского меткомбината (2,55 млн. грн.) и Центрэнерго (2,22 млн. грн.). Среди бумаг индексной корзины, которые завершили день на отрицательной территории, оказались Енакиевский метзавода (-5,49%), Авдеевский коксохимический завод (-3,30%) и Центрэнерго (-3,22%). Ни одна бумага из состава индекса не смогла вчера показать рост.

Украинский фондовый рынок открыл неделю резким снижением, Индекс UX с самого старта сессии «нарисовал» солидный гэп вниз, и после непродолжительной консолидации снижение продолжилось, пробив важнейший уровень поддержки на отметке 1300 п. На данном уровне стояло большое количество стоп-приказов, закрытие которых продавило котировки фьючерса на Индекс UX до отметки 1285 п. После того, как паника на рынке утихла, Индекс UX немного скорректировался, и завершение торгов произошло немного выше уровне 1300 п. (1311,18 п.)

Многие эксперты одной из причин снижения называют итоги выборов во Франции и Греции. Н. Саркози уступил социалисту Ф. Олланду, а в греческом парламенте ни одна партия не набрала абсолютное большинство.

На западных площадках ситуация развивалась гораздо интереснее. После сильного падения в первой половине дня, все мировые индексы продемонстрировали отскок, выход в ноль или даже на положительную территорию. На рынке нефти без приключений также не обошлось, на старте сессии марка Brent практически дошла до целевого рубежа в 110 долл., после чего отскочила наверх почти на 3%.

Вчера в очередной раз наблюдалась любимая инвесторами «разводка» на S&P500. До открытия основной сессии фьючерс на этот индекс обновил минимумы последних месяцев, опустившись ниже важного уровня поддержки на линии Фибо 23,6% (1365 п.), и казалось, что обвала на основных торгах в США нам практически не избежать. Именно на этом фоне (а не на итогах выборов во Франции) и произошло резкое падение на большинстве сырьевых и мировых рынков (CAC 40 вырос на 1,7%). Но с приближением открытия торгов в Америке фьючерс выкупился, индекс S&P500 остался выше 1365 п. и только украинский рынок акций как упал, так и остался лежать внизу.

Среди интересных новостей понедельника хотелось бы выделить вышедшие мартовские данные по объему потребительского кредитования в США. Показатель оказался на уровне 21,4 млрд. долл. при предварительных прогнозах всего лишь в 9,8 млрд. долл. Это максимальный месячный объем с 2001 года! Как многие знают, одним из главных тормозов развития американской экономики является то, что «накачка» финансовой системы ликвидностью не приводила к ощутимому росту кредитования и, соответственно, к увеличению расходов населения. В первые годы после финансового кризиса потребители в основном были нацелены на избавление от долгов, в то время как банки усложняли условия получения кредитов. Однако данные понедельника говорят нам о том, что население в настоящее время начинает вновь задумываться об увеличении заимствований. Между тем и банки сейчас начинают ослаблять стандарты для получения отдельных видов кредитов.

Вчерашняя картина торгов на украинском рынке акций показала, что, вероятно, в понедельник Индекс UX показал какое-то локальное дно. Вполне возможно, что переписать эти экстремумы в ближайшее время не получится. В пользу этой гипотезы говорят и технические разворотные формации, которые сложились во многих голубых фишках.

Внешний фон перед открытием

Внешний фон на данный момент складывается в целом нейтральный. Американские площадки после закрытия нашей основной сессии в понедельник еще немного отросли. Азиатские рынки сегодня торгуются преимущественно на положительной территории. Фьючерс на индекс SP500 с утра снижается на незначительные 0,05%. Все это дает основание предположить, что при сохранении текущего фона, открытие торгов пройдет совсем недалеко от уровней закрытия понедельника.

Торги на российских площадках сегодня перенесены на один час, и на момент написания комментария еще не открылись.

Важная статистика сегодня

13:00 — Объем промышленного производства, м/м, март (Германия)
14:30 — Индекс делового оптимизма малого бизнеса, апрель (США)
15:30 — Марио Драги (Президент ЕЦБ) выступит с речью (еврозона)
16:00 — Индекс экономического оптимизма, май (США)
19:45 — Член FOMC Ричард Фишер выступит с речью (США)

Источник: Драгон Капитал