Рынок акций РФ сохраняет оптимистичный настрой за счет отечественного и западного спроса

Рынок акций РФ к вечеру во вторник сохраняет оптимистичный настрой за счет отечественного и западного спроса, а также на фоне стабилизации нефти (Brent растет в направлении $70 за баррель), несмотря на негативные сигналы с внешних фондовых площадок; индекс МосБиржи обновляет максимумы.

К 16:35 МСК индекс МосБиржи составил 3927,65 пункта (+0,8%), индекс РТС - 1683,99 пункта (+0,6%); динамика цен blue chips на "Московской бирже" (MOEX: MOEX) смешанная в пределах 2,1%.

Доллар стоит 73,48 рубля (+0,24 рубля).

Подорожали расписки TCS Group (MOEX: TCSG) (+2,1%), Сбербанка (MOEX: SBER) (+1,6% и +1,4% "префы"), "Норникеля" (MOEX: GMKN) (+1,4%), "Газпрома" (MOEX: GAZP) (+1,3%), ПАО "Полюс" (MOEX: PLZL) (+1,3%), "Магнита" (MOEX: MGNT) (+1,2%), "ЛУКОЙЛа" (MOEX: LKOH) (+1%), "Московской Биржи" (+1%), "НОВАТЭКа" (MOEX: NVTK) (+0,9%), ВТБ (MOEX: VTBR) (+0,8%), "Сургутнефтегаза" (MOEX: SNGS) (+0,6% и +0,3% "префы"), "АЛРОСА" (MOEX: ALRS) (+0,2%), "Аэрофлота" (MOEX: AFLT) (+0,1%), "Татнефти" (MOEX: TATN) (+0,1%).

Подешевели расписки Ozon (MOEX: OZON) (-1,6%), бумаги "Роснефти" (MOEX: ROSN) (-1,3%), UC Rusal (MOEX: RUAL) (-1%), "ММК" (MOEX: MAGN) (-0,7%), "Интер РАО" (MOEX: IRAO) (-0,7%), "Северстали" (MOEX: CHMF) (-0,6%), "Газпром нефти" (MOEX: SIBN) (-0,6%), "РусГидро" (MOEX: HYDR) (-0,6%), АФК "Система" (MOEX: AFKS) (-0,4%), Polymetal (MOEX: POLY) (-0,1%).

Оборот Ozon (GMV), включая услуги, по итогам II квартала 2021 года составил 89 млрд рублей, показав рост год к году на 94%, сообщила компания. При этом отрицательный показатель скорректированной EBITDA Ozon по итогам квартала составил 9,1 млрд рублей против отрицательного показателя в 1,8 млрд рублей годом ранее. GMV Ozon превзошел консенсус-прогноз "Интерфакса", тогда как EBITDA оказалась хуже ожиданий аналитиков.

По словам аналитика Альфа-банка Джона Волша, рост российского рынка акций продолжается, в технологическом секторе сохраняется спрос на акции "Яндекса" (MOEX: YNDX), растут финансовый и нефтегазовый секторы. Акции горно-металлургического сектора выглядят хуже рынка на фоне слабой макростатистики из Китая и опасений по поводу распространения "дельта"-штамма коронавируса.

Как отмечает трейдер УК "Альфа-Капитал" Владислав Силаев, рынок акций устанавливает новые рекорды индекса МосБиржи, несмотря на снижение нефтяных котировок и пессимизм мировых рынков из-за статистических данных из Китая и США. Основной вклад в рост индексов внесли бумаги Сбербанка и "Газпрома".

По словам аналитика ИК "Велес Капитал" Елены Кожуховой, акции "Башнефти" (MOEX: BANE) (+6,3%) во вторник вошли в лидеры роста без очевидных фундаментальных причин, судя по всему, продолжая отыгрывать опубликованные на прошлой неделе позитивные финансовые результаты по РСБУ и дивидендные ожидания. Бумаги ритейлеров коррекционно восстанавливаются после падения из-за новостей о внеплановых антимонопольных проверках ФАС.

Внешний фон умеренно негативный. Нефть прекратила снижение в ожидании новых фундаментальных сигналов, которыми могут стать цифры по еженедельным запасам. Во вторник вечером рынки (перед выступлением главы ФРС) оценивают данные по розничным продажам и промпроизводству США за июль, которые дают неоднозначные сигналы - это скорее негативно для настроений в условиях близости к рекордным вершинам.

В целом, рынок акций РФ продолжают поддерживать корпоративные истории, которые сменяют одна другую и позволяют практические не реагировать на внешние факторы, считает Кожухова.

Аналитики банка "Санкт-Петербург" (MOEX: BSPB) также отмечают, что мировые рынки находятся в ожидании выступления во вторник главы Федрезерва США Джерома Пауэлла и публикации в среду протокола июльского заседания регулятора.

Тем временем представители ФРС продолжают придерживаться более жесткой риторики. В частности, президент ФРБ Бостона Эрик Розенгрен подчеркнул, что цель по инфляции можно уже считать достигнутой. На этом фоне он считает, что для начала сворачивания программы покупки активов необходимо, чтобы августовские данные по рынку труда оказались такими же сильными, как в июне и в июле. Это, по мнению Розенгрена, позволит анонсировать начало сворачивания программы QE уже на сентябрьском заседании.

Что касается эпидемиологической ситуации, то глава ФРБ Бостона не считает, что распространение новых штаммов приведет к возврату масштабных ограничений. Однако он подчеркнул, что усиление опасений у потребителей способно оказать негативный эффект на экономику, особенно на сектор услуг. Выступление главы ФРС может быть более важным для рынка акций РФ, однако эффект от него будет виден уже в среду.

Аналитики Райффайзенбанка полагают, что коррекция в нефтяных ценах будет умеренной и относительно краткосрочной, так как мировой спрос продолжает восстанавливаться, а Китай действительно имеет успешный опыт в борьбе с распространением коронавируса. В частности, в июле увеличилось потребление нефти в Индии при снижении заболеваемости и смягчении карантинных ограничений, хотя еще недавно ситуация в стране представляла основной риск для нефтяного рынка (в апреле число новых случаев составляло сотни тысяч, но уже в июне опустилось ниже 50 тыс. и продолжает снижаться). Средняя цена нефти марки Brent в четвертом квартале, по оценкам аналитиков, составит $70 за баррель.

В США в понедельник индексы акций изменились на 0,2-0,3%, обновили максимумы Dow Jones (+0,3%) и S&P 500 (+0,3%), в то время как снизился Nasdaq (-0,2%).

Статданные из Китая, опубликованные в понедельник, указали на замедление темпов роста промпроизводства и розничных продаж в стране в июле в связи с новой волной ограничительных мер, введенных в ряде регионов страны из-за распространения COVID-19.

Во вторник в Азии преобладало снижение индексов акций (японский Nikkei 225 просел на 0,4%, китайский Shanghai Composite - на 2%, гонконгский Hang Seng потерял 1,7%), в Европе динамика смешанная (индекс FTSE подрос на 0,2%, DAX, CAC 40 теряют 0,1-0,4%) и "минусуют" Штаты (индекс S&P 500 просел на 0,6%).

Японский рынок был поддержан сильными корпоративными отчетами, однако ожидания, что власти страны продлят режим чрезвычайного положения в Токио и еще семи префектурах страны, продолжают оказывать давление на покупателей.

ВВП еврозоны во II квартале вырос на 2%, как и ожидалось.

В США во вторник вышла смешанная статистика. Розничные продажи в июле упали на 1,1% по сравнению с предыдущим месяцем при прогнозах сокращения на 0,3%. Индекс промпроизводства в США в июле вырос на 0,9% при прогнозах роста на 0,5% после июньских 0,4%.

На нефтяном рынке к вечеру цены развернулись вверх. Стоимость октябрьских фьючерсов на Brent к 16:35 МСК составила $69,62 за баррель (+0,2% и -1,5% накануне), сентябрьская цена WTI - $67,28 за баррель (-0,01% и -1,7% в понедельник).

Статданные из Китая показали, что экономика страны уже почувствовала на себе негативные последствия ограничительных мер, введенных для сдерживания "дельты". А в США потребление бензина сократилось по итогам третьей недели подряд, свидетельствуют данные Descartes Labs.

В Индии, однако, спрос на бензин в первой половине августа остался выше уровней того же периода докризисного 2019 года, сообщает агентство Bloomberg.

Эксперты Goldman Sachs полагают, что угроза распространения штамма "дельта" для нефтяного рынка является временной, и придерживаются прогноза, в соответствии с которым цена Brent поднимется до $80 за баррель в следующем квартале из-за нехватки предложения на рынке.

Во "втором эшелоне" на "Московской бирже" лидерами роста выступили акции "Росинтер Ресторантс холдинг" (MOEX: ROST) (+39,8%), "Башнефти" (+6,3% и +2,5% "префы"), ГК "Самолет" (MOEX: SMLT) (+5,2%), АДР HeadHunter (MOEX: HHRU) (+3,7%), ГДР Fix Price (MOEX: FIXP) (+3%), ГДР "Ленты" (MOEX: LNTA) (+2,1%), Globaltrans (MOEX: GLTR) (+1,9%).

Подешевели бумаги "Магаданэнерго" (MOEX: MAGE) (-7,2% и -5,9% "префы"), ПАО "GTL" (MOEX: GTLC) (-3,5%), ПАО "Челябинский кузнечно-прессовый завод" (MOEX: CHKZ) (-3,2%).

Акции "Магаданэнерго" в начале торгов поднимались более чем на 10% после известий, что "РусГидро" заказала оценку их рыночной стоимости (это следует из материалов закупки госхолдинга).

В ближайшие месяцы "РусГидро" через допэмиссию может получить 100% АО "ДВЭУК - Генерация Сети", которая управляет энергоактивами на Дальнем Востоке, в том числе в Магаданской области. Если компания будет оценена по номиналу, то ее стоимость составит 23,2 млрд руб. при капитализации "РусГидро" в 366,5 млрд руб.

Разделение активов "ДВЭУК" продолжается с 2018 года. В числе различных вариантов "распаковки" активов компании также упоминалась возможная сделка по продаже "Магаданэнерго" распределительных сетей в Магаданской области.

Суммарный объем торгов акциями из расчета индекса МосБиржи к 16:35 МСК составил 46,97 млрд рублей (из них 8,89 млрд рублей пришлось на обыкновенные акции Сбербанка, 7,61 млрд рублей на бумаги "Газпрома" и 3,48 млрд рублей на акции "ЛУКОЙЛа").