Рынок акций РФ поднялся вплотную к новому рубежу 3000 пунктов по индексу МосБиржи

Рынок акций РФ днем в четверг поднялся вплотную к новому рубежу 3000 пунктов по индексу МосБиржи на фоне свежих новостей о прогрессе в торговых переговорах США и Китая, что подогрело внешние фондовые площадки и нефть.

К 13:30 МСК индекс МосБиржи составил 2993,73 пункта (+0,4%, максимум дня и новый пик - 2996,7 пункта), индекс РТС - 1480,78 пункта (+0,6%) - максимум с осени 2013 года; цены большинства основных "фишек" на "Московской бирже" (MOEX: MOEX) выросли в пределах 4,3%.

Доллар просел до 63,69 рубля (-0,18 рубля).

Подорожали акции "Мечела" (MOEX: MTLR) (+4,3% и +2,1% "префы"), "Интер РАО" (MOEX: IRAO) (+2,4%), "Сургутнефтегаза" (MOEX: SNGS) (+2,3% и +1,1% "префы"), "Магнитогорского металлургического комбината" (MOEX: MAGN) (+2,3%), "Норникеля" (MOEX: GMKN) (+1,9%, до 18,658 тыс. рублей - новый максимум), "Новолипецкого металлургического комбината" (MOEX: NLMK) (+1,7%), "Северстали" (MOEX: CHMF) (+1,5%), "РусГидро" (MOEX: HYDR) (+1,3%), Сбербанка (MOEX: SBER) (+1,1%), "АЛРОСА" (MOEX: ALRS) (+0,9%), "Роснефти" (MOEX: ROSN) (+0,9%), "Распадской" (MOEX: RASP) (+0,8%), "Аэрофлота" (MOEX: AFLT) (+0,7%), "РусАла" (MOEX: RUAL) (+0,7%).

Просели бумаги ПАО "Полюс" (MOEX: PLZL) (-1,2%), "Башнефти" (MOEX: BANE) (-0,7% и -0,7% "префы"), "ЛУКОЙЛа" (MOEX: LKOH) (-0,7%), "ФСК ЕЭС" (MOEX: FEES) (-0,6%), АФК "Система" (MOEX: AFKS) (-0,2%), "Татнефти" (MOEX: TATN) (-0,2%).

В США индексы накануне показали смешанную динамику, давление на рынок оказали опасения по поводу торгового соглашения США и Китая - СМИ сообщили, что президент США Дональд Трамп и председатель КНР Си Цзиньпин, вероятно, не смогут встретиться для подписания соглашения о первом этапе урегулирования торгового спора ранее декабря.

Агентство Bloomberg со ссылкой на осведомленный источник сообщило, что две площадки для проведения встречи, предложенные Вашингтоном - в Айове и на Аляске - уже были отклонены. Теперь стороны оценивают возможность проведения встречи в Азии или в Европе, сообщил источник.

В Азии в четверг динамика индексов была смешанной (японский Nikkei 225 подрос всего на 0,1%, китайский Shanghai Composite остался на уровне среды) на фоне обеспокоенности инвесторов вероятной задержкой в подписании торгового соглашения между Вашингтоном и Пекином.

Однако в четверг на фоне свежих новостей растет Европа (FTSE, DAX, CAC 40 прибавляют 0,3-0,8%) и американские фондовые фьючерсы (контракт на индекс S&P 500 прибавил 0,4%) - США и Китая договорились о поэтапном сворачивании пошлин в рамках подготовки торгового соглашения, о чем сообщило в четверг агентство Bloomberg со ссылкой на представителя министерства торговли КНР Гао Фэна.

Первый этап учитывает договоренности о поставках американских сельхозтоваров в КНР, об установлении правил для предотвращения манипулирования курсами валют, о мерах по защите интеллектуальной собственности и об открытии рынков КНР для американских компаний, пишет The Wall Street Journal.

Ранее в этом месяце США и Китай объявили о заключении промежуточного торгового соглашения, в случае подписания которого США, как ожидается, не будут вводить новые пошлины против КНР с 15 декабря, как было ранее объявлено.

Президент США Дональд Трамп сообщил, что по условиям соглашения КНР увеличит импорт американской сельхозпродукции на $40-50 млрд.

Нефть в четверг также корректируется вверх после отката накануне под влиянием ряда негативных факторов, включая повышение запасов в США на прошлой неделе; цена Brent сократила откат до $0,25 относительно уровня, который отмечался при закрытии рынка акций РФ в среду.

Стоимость январских фьючерсов на Brent к 13:30 МСК составила $62,52 за баррель (+1,3% и -1,9% накануне), декабрьская цена WTI - $57,05 за баррель (+1,2% и -1,5% в среду).

Крупнейшие производители ОПЕК+ не будут настаивать на более существенном сокращении нефтедобычи на заседании, которое пройдет в декабре, сообщило агентство Bloomberg со ссылкой на неназванных участников предстоящей встречи. Скорее всего, они сохранят текущие ориентиры объемов производства, призвав членов альянса лучше исполнять обязательства в рамках действующих договоренностей. Очередное заседание ОПЕК+ назначено на 5-6 декабря.

Запасы нефти в США за минувшую неделю выросли на 7,9 млн баррелей, сообщило накануне министерство энергетики страны. Аналитики ожидали роста резервов на 2-2,7 млн баррелей.

По оценкам аналитиков Sberbank CIB, рынки споткнулись в росте после известий, что церемония подписания первого этапа торговых договоренностей между США и КНР состоится не ранее декабря. Кроме того, оказалось, что Китай отклонил предложение Дональда Трампа провести это мероприятие в штате Айова (для данного региона это было бы самым знаменательным внешнеполитическим событием после того, как в 1959 году его посетил Никита Хрущев).

В четверг интерес представляет заседание Банка Англии, выступление председателя ЦБ РФ, статистика по заявкам на пособие по безработице в США. В пятницу утром ожидаются данные торгового баланса Китая и индекс опережающих индикаторов в Японии.

По словам эксперта компании "БКС брокер" Альберта Короева, несмотря на локальную фиксацию прибыли игроками из-за некоторого ухудшения внешнего фона, уровень 3000 пунктов по индексу МосБиржи притягивает игроков на повышение.

Цены на нефть накануне просели, но в четверг вновь вышли в "плюс", оставаясь на вполне комфортном уровне выше $62 за баррель по марке Brent. Европейские и американские индексы обновляли в начале недели многомесячные максимумы. Рынки успокоились относительно политических неурядиц с Brexit, торговыми войнами США и Китая, поддерживаемые стимулирующей политикой центробанков. Спекуляции сейчас вызывают сроки и место подписания первой фазы торговой сделки США и Китая.

Эксперты банка "Санкт-Петербург" (MOEX: BSPB) также отмечают, что основным фактором, влияющим на настроения глобальных инвесторов, продолжают оставаться новости, касающиеся переговорного процесса между США и Китаем. Встреча лидеров двух стран может быть перенесена на декабрь, а два места для встречи, предложенных США, были отвергнуты - это негативно сказалось на всех рисковых активах.

Но уже в четверг появление новостей о том, что Китай и США договорились о поэтапной отмене пошлин перед сделкой, вернуло позитив на рынки. Сейчас рынки закладывают в котировки бумаг подписание сделки, поэтому на любые сомнения в этой части рынок будет реагировать крайне нервно. По сообщениям американской стороны, идет активная работа над текстом соглашения, и обсуждаются варианты проведения встречи в Европе или Азии.

Глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина во время выступления в Думе дала намек, что в текущих условиях у регулятора сохраняется потенциал для дальнейшего снижения ставки. Смягчение ДКП в следующем году однозначно будет, если российская экономика не столкнется с какими-то шоковыми явлениями. Главным вопросом остается масштаб этого снижения. Формально интервал ставки в 6-7% годовых при прогнозе и цели по инфляции 4% остается нейтральным, в этих условиях снижение ставки существенно ниже 6% будет затруднительным. Но, по словам Набиуллиной, ЦБ может уточнить нейтральный диапазон ставки исходя из ситуации. Без такого пересмотра не ожидается снижение ставки ниже 5,75-6% в следующем году.

Рубль хоть и выглядит излишне крепким с точки зрения платежного баланса, погашений внешнего долга и увеличивающихся объемов покупки валюты на рынке, для его ослабления необходимо появление негативного внешнего информационного повода, который выступил бы в роли спускового крючка и привел к возврату курса в диапазон 64-65 руб./$1 и выше, полагают эксперты банка.

По оценке аналитиков Нордеа банка, оптимизм по теме торговых переговоров США-КНР может оказаться избыточным, так как фундаментальные противоречия между двумя странами вряд ли можно будет решить подписанием номинальной сделки. Кроме того, противоречивый новостной фон по этой теме (подписание первой фазы сделки между США и КНР может быть отложено до декабря) косвенно указывает на сложность этих переговоров. Таким образом, данная тема не станет долгосрочным драйвером позитивных настроений на глобальных площадках, а оптимизм по торговым переговорам вполне может оказаться краткосрочным.

Нефть накануне просела на статистике Минэнерго США и сообщений, что ОПЕК+ вряд ли рассмотрит более существенное сокращение нефтедобычи в ходе встречи 5-6 декабря в Вене. Как известно, действующая сделка предполагала снижение добычи сырья странами ОПЕК+ на 1,2 млн б/с по сравнению с октябрем 2018 года, однако в условиях замедления глобальной экономики и растущей добычи нефти в США нефтепроизводители могут быть вынуждены пойти на более существенное сокращение добычи, чтобы удержать нефтяные котировки на комфортных уровнях вблизи $60 за баррель. Однако данный вопрос пока не получил поддержки у большинства стран ОПЕК+. Тем не менее, Brent в четверг торгуется выше $62 за баррель, получая поддержку на фоне очередных позитивных сообщений по торговым переговорам США-КНР.

Аналитик компании "Алор брокер" Алексей Антонов полагает, что обновление индексом МосБиржи своих максимумов в последние дни говорит о силе "быков", вызванной не чем иным, как притоком денег. Однако на локальных снижениях рынка спросом пользуются акции "Газпрома" (MOEX: GAZP) и "ЛУКОЙЛа", толкающие рынок вновь вверх, и практически нет сомнений, что отметка 3000 пунктов по индексу МосБиржи будет пройдена.

Для нефти Brent сопротивлением выступает уровень $64,3 за баррель, но путь к нему локально прервался из-за статистики Минэнерго США, показавшей увеличение запасов и сохранение добычи, близкой к рекордной (добыча осталась на уровне 12,6 млн баррелей в сутки). Играть с нефтью в "короткую" сейчас очень опасно, ведь приближается время саммита ОПЕК+, в преддверии которого вполне могут быть словесные интервенции в поддержку нефти, считает аналитик.

По словам аналитика ИК "Открытие брокер" Андрея Кочеткова, у рынка акций есть и внутренние факторы роста - ставка ЦБ РФ становится одним из важных факторов для рынка. В Минэкономразвития полагают, что к концу года инфляция в РФ может замедлиться до 3-3,3%, что открывает дорогу к дальнейшему смягчению ставки ЦБ РФ на 50 или 100 базисных пунктов. В подобных условиях акции с высокой дивидендной доходностью будут пользоваться повышенным спросом.

Китай может занять более жесткую позицию по вопросу отмены всех импортных пошлин, которые США ввели в рамках торговой войны - по сообщениям СМИ, Китай требует отмены если не всех, то наиболее неприятных пошлин, как условие для заключения первой фазы торговой сделки. Соответственно, заключение предварительного соглашения может быть вновь перенесено уже на декабрь, что повысило градус тревожности на рынках.

Сомнения в сделке США-КНР усилились на фоне процесса импичмента президента США Дональда Трампа, а также возможной спешки в Белом доме в связи с приближением очередных президентских выборов. Нефть подешевела по вине неприятных новостей о переговорах США и КНР, а также из-за статистики Минэнерго США по запасам и добыче (добыча в США удерживается на уровне 12,6 млн б/с уже пятую неделю подряд). Комбинация буксующих торговых переговоров и рост запасов в США угрожает повторным тестированием нефтью Brent отметки $60 за баррель.

Во "втором эшелоне" на "Московской бирже" лидерами роста днем выступили акции ПАО "Волгоградэнергосбыт" (MOEX: VGSB) (+16,3%), ПАО "Глобалтрак менеджмент" (MOEX: GTRK) (+15,4%, до 68 рублей), ПАО "Тантал" (MOEX: TANL) (+7%), ПАО "Якутская топливно-энергетическая компания" (MOEX: YAKG) (+4,8%), "Кузбасской топливной компании" (MOEX: KBTK) (+2,7%, до 187,6 рубля), "М.Видео" (MOEX: MVID) (+2,7%).

Акции ПАО "Глобалтрак менеджмент" на старте торгов поднимались на очередные 40% (до 82,5 рубля - максимум с января), отыгрывая новости среды о запуске программы обратного выкупа акций (buyback) с премией к рынку. Компания объявила о выкупе до 5% акций по цене не выше цены IPO (132 рубля) с 11 ноября по 31 мая, общий объем обратного выкупа акций составит не более 386 млн рублей. Приобретенные в рамках выкупа акции планируется использовать для мотивации менеджмента, а также в общекорпоративных целях, сообщила компания.

Компания Kilton Overseas Limited (структура "Сафмара") представила в ЦБ РФ оферту миноритарным акционерам ПАО "Кузбасская топливная компания", говорится в материалах КТК.

Kilton и два других акционера компании - Rontelor Holdings Limited и Hemfield Finance Limited - подконтрольны группе "Сафмар" семьи Гуцериевых. В совокупности Kilton, Rontelor и Hemfield владеют более 46% акций КТК.

В материалах угольной компании отмечается, что Kilton готова приобрести 53 млн 459,997 тыс. акций "Кузбасской топливной компании", что составляет 53,9% уставного капитала. Если все миноритарии примут оферту, группа "Сафмар" консолидирует 100% компании.

В октябре группа "Сафмар" приобрела долю в 27,24% КТК у структур Prosperity. Сумма сделки составила $82,9 млн, цена одной акции в рублевом эквиваленте - 196,27 рубля. Теперь структура "Сафмара" в соответствии с российским законодательством выставит оферту миноритариям КТК по этой цене, сообщал тогда Prosperity.

Подешевели бумаги ПАО "Русолово" (MOEX: ROLO) (-11,1%), ПАО "Павловский автобус" (MOEX: PAZA) (-4,1%), ПАО "Объединенные кредитные системы" (MOEX: UCSS) (-3,9%), ПАО "Тучковский комбинат строительных материалов" (MOEX: TUCH) (-2,6%).

Суммарный объем торгов акциями из расчета индекса МосБиржи к 13:30 МСК составил 27,9 млрд рублей (из них 4,973 млрд рублей пришлось на обыкновенные акции Сбербанка и 4,938 млрд рублей - на бумаги "Газпрома").

По материалам: Bloomberg